Возврат строки генерирует абзац - так задумано. Ибо - как иначе в стандартной форме вставлять абзацы? А без них - совсем плохо.

Ну, а почему в html абзацы разделяются пустой строкой - это вопрос не ко мне. Можно, конечно, закрутить стили и в части браузеров убрать расстояние между абзацами...

Про линки - их сейчас можно делать, например так -

blues.ru

<a href="http://www.blues.ru">blues.ru</a>

Можно сделать автопоиск линков в тексте введенного сообщения, но это уже сложнее...